Quant 与 Chainlink CCIP：两种适用于机构使用的互操作性方案

定量网络's Overledger 和 Chainlink的跨链互操作性协议 (CCIP) 是目前机构区块链领域最受关注的两大互操作性解决方案。它们解决的是相同的问题。 核心 问题——如何让不同的区块链相互通信，但它们实现通信的方式在结构上却截然不同。 

了解这些差异对于评估哪种基础设施更有可能支撑下一波受监管的数字金融浪潮至关重要。

什么是区块链互操作性？它对机构为何如此重要？

在区块链领域，互操作性指的是不同区块链网络无需人工干预即可交换数据和价值的能力。对于机构、银行、资产管理公司和中央银行而言，这都是一个实际的瓶颈。 

一条链上的代币化债券需要与另一条链上的支付进行结算。央行数字货币试点项目需要与传统支付系统进行通信。如果没有互操作性基础设施，每一次跨链交互都需要定制化的底层架构。

那套管道系统造价昂贵、速度慢，而且难以审核。 如 和 Chainlink CCIP 的存在是为了消除它，但它们采用的是不同的架构和不同的风险模型。

Quant 的 Overledger 是如何运作的

Quant Network 由网络安全专家 Gilbert Verdian 于 2018 年创立，其构建的 Overledger 是一个 API 网关层，它位于现有区块链之上，而非创建新的区块链。其核心理念是，企业只需连接一次 Overledger，即可与超过 45 个公共和私有区块链进行交互，其中包括…… 比特币 , Ethereum以及 Hyperledger Fabric，而无需了解每个网络的具体技术细节。

有几点因素使得这种设计选择意义重大：

• 无智能合约风险。 Overledger 不依赖于桥接智能合约，而桥接智能合约是常见的攻击目标。其互操作性逻辑位于 API 层，而非链上。
• 旧系统兼容性。 Overledger 支持 ISO 20022，这是传统金融领域使用的全球消息传递标准。这使得银行能够通过熟悉的底层架构路由跨链活动。
• 企业许可模式。 客户以法定货币支付年度许可费，Quant 的金库会将这些法定货币兑换成 QNT 代币，然后锁定 12 个月。这创造了与使用量直接挂钩的需求，而非投机行为。

实际部署

Overledger获得机构用户认可的最明显标志是英国代币化存款（GBTD）项目。该项目由英国金融协会牵头，汇丰银行和巴克莱银行参与，以Overledger作为其核心互操作层，预计将于2026年中期达到生产规模。 

Quant 还参与了国际清算银行 (BIS) 的 Rosalind 项目，该项目旨在测试央行数字货币 (CBDC) API 基础设施。该网络拥有超过 1,000 家企业客户，并已集成到 Oracle 的区块链平台中。Oracle 已认证 Overledger Gateway 作为其企业级区块链产品的互操作性解决方案。

2025年5月，Quant宣布推出Overledger Fusion，并于2025年6月开始分阶段推出。Fusion不仅仅是一个…… stablecoin 该工具是一个面向机构、企业和 DeFi 用户的 Layer 2.5 多链 Rollup 网络。其专利的多账本 Rollup 技术实现了私有分布式账本技术 (DLT) 和公共区块链之间的安全互操作性，同时满足合规性、交易隐私和可扩展性要求。稳定币互操作性是其应用场景之一。 

Fusion 主网预计将在 2026 年及以后扩展 Overledger 网络，以支持机构 CBDC 和代币化资产结算。

Chainlink CCIP 的工作原理

Chainlink 于 2023 年 7 月在主网上线了 CCIP。与 Overledger 的 API 模型不同，CCIP 是一种智能合约原生协议，允许开发者在区块链之间传输代币和任意数据。它基于 Chainlink 现有的去中心化预言机网络 (DON) 基础设施构建，该网络已保障了数百亿美元的链上交易安全。

CCIP 的安全模型采用多个去中心化节点网络来验证跨链消息。一个独立的“风险管理网络”独立运行，监控异常情况，包括无限增发事件，从而为跨链安全提供纵深防御。 

2025 年 1 月发布的 v1.5 版本升级引入了跨链代币 (CCT) 标准，该标准允许开发者无需自定义桥接实现即可创建跨链兼容的代币。2025 年 5 月，Chainlink 发布了 CCIP v1.6。 索拉纳 主网，使 Solana 成为第一个加入该协议的非 EVM 链。

截至2026年中期，CCIP连接了超过70个区块链网络，LINK的交易价格为 大约$ 8.5 市值约为6.19亿美元。

实际部署

Chainlink 的机构客户案例主要围绕其与 Swift 的集成展开。2025 年 11 月，Swift 将 CCIP 连接到其网络，使 11,500 家成员银行能够通过现有基础设施，在公有链和私有链之间结算代币化资产。 

其他机构用户包括纽约梅隆银行、澳新银行、DTCC的抵押品应用链平台、欧洲清算银行和瑞银集团。通过CCIP进行的跨链转账在2025年飙升至7.77亿美元，同比增长1,972%；到2026年3月，CCIP单月跨链转账量已突破180亿美元。DeFi协议包括 AAVE Coinbase 的封装资产基础设施也使用 CCIP 作为其主要的跨链层。

Quant 和 Chainlink CCIP 的主要区别是什么？

这就引出了实质性的比较。这两个平台服务于重叠的市场，但技术理念却截然不同。

结 构： Overledger 是一个链下 API 网关。CCIP 是一个链上消息传递协议。Overledger 的方法将互操作性逻辑置于智能合约之外，从而减少了安全漏洞利用面。CCIP 原生运行于区块链环境中，使其更易于开发者构建去中心化应用程序。

目标用户： Quant 专为需要将传统系统连接到区块链网络的企业和金融机构而设计。CCIP 则同时服务于 DeFi 开发者和机构，这使其用途更加广泛，但也使其更容易受到 DeFi 生态系统波动的影响。

代币经济学： QNT 的固定供应量上限为 14.88 万枚，运营商需锁定代币 12 个月才能访问网络。LINK 的最大供应量为 1 亿枚，目前流通量约为 727 亿枚，用于支付验证预言机和 CCIP 数据的节点运营商的费用。

监管调整： Quant 符合 ISO 20022 标准，并直接参与央行数字货币 (CBDC) 试点项目（英国商业、创新与技能部 (BIS)、英国监管责任网络），这表明其与传统金融监管框架的融合度更高。Chainlink 的运行时环境 (CRE) 协调包括自动化合规引擎在内的合规工具，也关注类似的问题，但采用的技术栈不同。

哪些机构正在使用每项协议？

值得注意的是，这两个平台并非总是竞标同一份合同。一些全球最大的金融机构同时出现在这两个平台上。

Quant 的机构客户包括汇丰银行和巴克莱银行（通过 GBTD 项目）、Oracle 企业客户以及拉丁美洲 LACChain 网络中的 12 个国家/地区。Chainlink 的客户包括 Swift、DTCC、Euroclear、纽约梅隆银行、澳新银行、瑞银集团以及摩根大通旗下的 Kinexys。在 Sibos 2025 大会上，Chainlink 与 24 家主要金融机构宣布将继续合作，利用 CRE 和 CCIP 技术栈以及 Swift 和 DTCC 构建公司行为处理基础设施。

这种重叠表明，一些机构最终可能会同时运行这两种工具，并在每种工具的架构更适合的情况下使用它们。

安全模型比较

对于任何跨链转移受监管资产的机构而言，安全性都是核心问题。

Quant 的链下 API 模型意味着不存在可被利用的桥接智能合约。虽然攻击面更窄，但这确实增加了对 Quant Network 自身基础设施的信任。该平台的认证和企业级服务协议构成了机构所依赖的信任模型的一部分。

Chainlink CCIP 的安全机制从设计之初就采用了去中心化设计。风险管理网络与主预言机网络并行运行，一旦检测到异常情况，即可中止交易。2026 年 4 月，Kelp DAO 遭受攻击，攻击者利用单验证器配置漏洞，从一个基于 LayerZero 的桥接器中窃取了约 292 亿至 293 亿美元，此后，该架构获得了显著的认可。在接下来的几周内，包括 Kelp DAO、Solv Protocol、Tydro 和 Lombard Finance 在内的多个 DeFi 协议迁移到了 CCIP，转移的比特币支持资产总额超过 2026 亿美元。据估计，此次攻击事件后，迁移到 CCIP 的资产总额约为 1 亿美元。

结语

Quant Overledger 和 Chainlink CCIP 都旨在解决机构采用区块链所需的碎片化多链环境。 

Overledger 作为链下 API 层运行，兼容 ISO 20022 标准，且不涉及桥接智能合约，因此非常适合中央银行、受监管的存款项目以及将传统系统连接到分布式账本的企业。其 Overledger Fusion Layer 2.5 网络将此功能扩展到公共区块链环境，同时保留了合规性控制。 

CCIP采用链上去中心化安全验证技术，目前已覆盖70多个区块链，并通过与Swift的集成、DeFi生态系统的采用以及在漏洞利用后不断增长的迁移浪潮（资产规模约达4亿美元），建立了重要的机构用户基础。到2026年，机构用户在选择CCIP时不会完全倾向于选择其中一种方案。 

更常见的模式是按需部署：例如，Overledger 优先考虑监管一致性和传统兼容性，而 CCIP 则主要要求链上智能合约互操作性和开发者生态系统的广度。

相关资源

1. IQ.wiki – 量化网络 – Overledger Fusion 公告，2025 年 5 月：面向机构和 DeFi 的 Layer 2.5 网络
2. DeFi Planet – Quant 推出 Overledger Fusion – Overledger Fusion：首个 Layer 2.5 多链 Rollup 网络，将于 2025 年 6 月起分阶段推出
3. CoinMarketCap – 最新量化新闻 – 英国代币化存款项目和Overledger生产规模扩张
4. VentureBurn – 2026 年量化价格预测 – Quant 的企业护城河：Rosalind 项目、英国央行数字货币沙箱和 Overledger Gateway
5. 颠覆性银行业——量化交易在2025年会有多强？ – Quant 的 Oracle 生态系统、API 专业知识和机构金融定位
6. OneKey博客 – QNT深度研究报告 QNT代币基本面、授权锁定模型、机构采用情况及价格展望
7. CoinMetro – Quant (QNT) 价格和代币经济学 – QNT 许可费、12 个月锁定机制和网关质押模式
8. BYDFi – Chainlink 新闻 2026：CCIP 和机构采用 – Chainlink CCIP 作为机构区块链应用的标准基础设施
9. 雅虎财经——Chainlink在链上金融领域扩大领先优势 Chainlink 2025 报告：CCIP 扩展、政府应用和机构代币化
10. Chainlink博客——端到端互操作性标准 – CCIP 和 CRE 在 SWIFT、DTCC 和 Euroclear 的企业行为处理中
11. CoinGecko – 什么是 Chainlink CCIP？ CCIP协议详解：v1.5升级、CCT标准及60+网络支持
12. FinanceFeeds – Chainlink CCIP 如何在 2026 年连接以太坊、Solana 和私人银行链 – CCIP v1.6 版本基于 Solana，支持 70 多个区块链，采用双层安全模型
13. SpottedCrypto – Chainlink LINK 2026 年投资策略 CCIP已在60多个区块链上保障了33.6亿美元的资产，并获得机构认证。
14. CoinDesk – Lombard 加入 LayerZero 大撤退 – Kelp DAO漏洞利用后，价值4亿美元的资产转移到Chainlink CCIP
15. 区块——Kelp DAO放弃LayerZero转而使用Chainlink – Kelp DAO 在遭受 292 亿美元攻击后迁移至 CCIP，16 个独立节点验证器
16. CoinTelegraph – Kelp DAO 事件导致 Solv 和 DeFi 协议转向 Chainlink – Solv Protocol 和 Tydro 在安全审查后迁移至 CCIP
17. CoinMarketCap – Chainlink (LINK) 价格和市场数据 – LINK实时价格、市值和流通量
18. Chainlink 文档 – CCIP 概述 – CCIP 技术架构：纵深防御安全和 Oracle 网络基础设施